El Capital de Trabajo (CT) es el recurso financiero que una empresa necesita para operar en el corto plazo. Se calcula como la diferencia entre los activos corrientes y los pasivos corrientes.

Fórmula:

CT=ActivosCorrientes−PasivosCorrientes

Donde:

• Activos Corrientes: Recursos líquidos o convertibles en efectivo en menos de un año (efectivo, cuentas por cobrar, inventarios).

• Pasivos Corrientes: Deudas y obligaciones que deben pagarse en el corto plazo (préstamos, proveedores, impuestos).

-Permite mantener un flujo de efectivo positivo.

-Influye en la capacidad de crecimiento y expansión del negocio.

-Evita problemas de liquidez y riesgo de quiebra.

Capital de Trabajo Bruto

Se refiere al total de los activos corrientes de una empresa, sin considerar los pasivos corrientes.

Capital de Trabajo Neto

Es la diferencia entre activos corrientes y pasivos corrientes.

CTN=ActivosCorrientes−PasivosCorrientesCTN = Activos Corrientes - Pasivos CorrientesCTN=ActivosCorrientes−PasivosCorrientes

1. Ciclo Operativo: Tiempo que tarda una empresa en convertir inventarios en efectivo.

2. Política de Crédito: Plazos que otorga a sus clientes y que recibe de sus proveedores.

3. Rotación de Inventarios: Velocidad con la que se venden y reponen los productos.

4. Condiciones del Mercado: Inflación, tasas de interés y competencia.

Una empresa tiene los siguientes activos y pasivos:

• Efectivo: $20,000

• Cuentas por Cobrar: $30,000

• Inventarios: $50,000

• Cuentas por Pagar: $40,000

• Deudas a Corto Plazo: $10,000

Cálculo del Capital de Trabajo Neto:

CTN=(20,000+30,000+50,000)−(40,000+10,000)

CTN = (20,000 + 30,000 + 50,000)-(40,000 + 10,000)

CTN=(20,000+30,000+50,000)−(40,000+10,000)

CTN=100,000−50,000=50,000CTN = 100,000 - 50,000 = 50,000

CTN=100,000−50,000=50,000

Resultado: La empresa tiene un CTN positivo de $50,000, lo que indica que puede cubrir sus deudas a corto plazo sin problemas.