Comenzamos con un simple ejemplo de un préstamo que nos otorgarían por un capital de $1.000.000, y las ventajas de recibir el dinero ahora y no dentro de un año.

Luego planteamos la comparativa de colocar el dinero sobre el mismo lapso (1 año), recibiendo diferentes sumas de capital al final del periodo, así descubrimos y definimos el interés y la tasa de interés. 

f (0) = Capital Inicial

f (1) = Capital final

I= Interés. I= f (1) - f (0)

i= tasa de interés. Esto significa el Interés por un peso de capital inicial por una unidad de tiempo. tasa de interés (i)= I/ f (o)

Con estos conceptos básicos pudimos realizar en conjunto una simulación parecida a la anterior comparativa de bancos y tasas, pero manteniendo la misma tasa de interés fija en 0,20 y variando los periodos de tiempo (Desde 1 a 50, de manera interrumpida) hasta llegar a la fórmula general de interés compuesto. A esta fórmula podemos llegar cuando la tasa de interés es siempre la misma, al igual que se mantiene el capital sin retirarlo.

f (1) = f (0) . ((1+i)^n)

Teniendo esta teoría afianzada pudimos pasar al Excel y conocer las funciones financieras “VF” y “VA”, para realizar lo mismo que veníamos trabajando, pero de una manera simplificada. 

f (0) = VA = Valor Actual

f (1) = VF = Valor Final

i = TASA

^n = NPER

Francisco Cuello.
Excelente Francisco! Gracias

Luego, trabajamos con la tasa nominal anual (TNA) la cuál es una forma alternativa de expresar el interés. No refleja el verdadero rendimiento de la operación, sino que es una aproximación.

A partir de la tasa de interés (i) se pueden encontrar tasas de interés equivalentes y se puede encontrar también la TNA de esta manera  

TNA= i x m

Hicimos los ejercicios 2, 9 y 14 de la guía práctica calculando tasas de interés equivalentes para diferentes periodos de tiempo y la TNA

Amortizaciones (t): Es lo que achica la deuda inicial, se calcula (cuota – interés) 

Intereses (I): se calcula (saldo final – saldo inicial) o también (multiplicando la deuda por los intereses (S*i)

Saldo (S): refleja lo que uno debe a medida que va pagando las sucesivas cuotas.

Saldo final: cuanto creció mi deuda desde el pago de una cuota hasta el momento de pagar la siguiente

Saldo inicial: (saldo final de la unidad de tiempo anterior -cuota)

Funcion PAGOPRIN: para calcular una amortización particular

Función PAGOINT: para calcular el interés en una cuota cualquiera.

A medida que voy pagando, la deuda va disminuyendo. .

I1>I2>I3>…..In

t1<t2<t3<…..tn

Como el interes baja, la amortizacion sube porque las cuotas tienen que ser todas iguales.

 

El Francés, que es el único donde se utiliza la función pago, y donde la cuota se mantiene igual por lo que el saldo va bajando por las amortizaciones.

 

El Alemán, donde arrancamos por amortizaciones constantes, y los intereses van bajando por lo que el valor de la cuota baja de manera progresiva aritmética.

 

Y el Americano, donde los Intereses son constantes y las cuotas son siempre iguales, salvo la última a la cual se le agrega la amortización.

Cabe destacar que en el alemán es donde más se paga al final, y en el alemán se paga un poco menos que en el francés.

 

 

En la clase del lunes vimos un nuevo método llamado “MÉTODO DIRECTO O CARGADO”. Se trata de un sistema (a diferencia de los vistos en clases anteriores) financieramente incorrecto.

Con incorrecto nos referimos a qué la tasa que aplican al momento de entregar un préstamo no es la que realmente determina el saldo. 

Para conocer el valor de la tasa que realmente se aplica: primero debemos conocer el valor de la cuota, que podemos averiguarlo del siguiente modo: 

C (cuota)= (V + V x Ic x n) / n

V: es el saldo

 Ic: Interés cargado

n: unidad de tiempo

 

Con los datos ya obtenidos, podemos utilizar la función TASA y no arrojará como resultado, la tasa que realmente ha sido aplicada a la operación. 

 

V = c/ (1/n+i)

 

EJERCICIOS REALIZADO EL DÍA DE LA FECHA: 

EJERCICIO 1: PARA RESOLVER EL PUNTO A), LO PRIMERO QUE HAY QUE HACER ES ENCONTRAR EL VALOR DE LA CUOTA UTILIZANDO LA FÓRMULA  C (cuota)= (V + V x Ic x n) / n

A partir de esto, simplemente aplicamos la función tasa con los datos ya obtenidos y esto nos permite encontrar la tasa realmente aplicada a la operación.

 

PARA RESOLVER EL PUNTO B), LO PRIMERO QUE HAY QUE HACER ES ACTUALIZAR LAS CUOTAS OMITIDAS

 

 | ·         DE LA CUOTA 4 SE RETRASA 75 DIAS (60 DIAS HASTA LA CUOTA 5, MAS 15 HASTA QUE REGULARIZA LA DEUDA)
 | ·         DE LA CUOTA 5 SE RETRASA 15 DÍAS  Obtuvimos que el valor de la cuota 4 fue $ 33.373,98. Obtuvimos este valor mediante el uso de la fórmula VF, usando como VA el valor de la cuota. Esto es actualizar cuotas. El valor de la cuota 5 lo averiguamos del mismo modo.   ¿Qué NPER usamos en la fórmula? En caso de la cuota 4, el ejercicio establecía que las cuotas eran a 60 días y que esta cuarta cuota fue abonada 75 días después. Podemos sacar el NPER con una regla de 3 simples:  60 días____ 1 cuota 75 días_____ 1,25  En caso de la cuota 5, el ejercicio establecía que las cuotas eran a 60 días y que esta cuarta cuota fue abonada 15 días después.  60 días___1 cuota 15 días___0,25 cuota     |   |   | 

 

 

EJERCICIO 2: 

 

En este ejercicio lo primero que hicimos fue averiguar la tasa real con la función TASA (igual que en el ejercicio 1). Ahora la consigna a) es averiguar el monto del préstamo, consiguiendo ese resultado con la fórmula expresada anteriormente: V = c/ (1/n+i)

A la consigna b) la resolvimos calculando el VA a la cuarta cuota si pagamos cuota de $33060.

El resultado fue $ 63.399,21, que nos indican el saldo que falta pagar para cancelar el total de la deuda. 

Después simplemente utilizamos la función VF para calcular el saldo a abonar para cancelar la deuda, y un nper de 0,5, porque se abona al cuarto mes y medio. 

 

POR ÚLTIMO: Realizamos un ejercicio subido a la plataforma MI.UBP por el profe, como repaso de los sistemas vistos en clases anteriores.