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La investigación de mercado también está vinculada a las finanzas en términos de evaluación de la rentabilidad y el retorno de la inversión. Ayuda a las empresas a determinar la demanda proyectada de un producto o servicio, evaluar los riesgos y oportunidades asociados y tomar decisiones financieras informadas. La investigación de mercado proporciona información crucial para la planificación y gestión financiera de una empresa.

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La investigación de mercado también está vinculada a las finanzas en términos de evaluación de la rentabilidad y el retorno de la inversión. Ayuda a las empresas a determinar la demanda proyectada de un producto o servicio, evaluar los riesgos y oportunidades asociados y tomar decisiones financieras informadas. La investigación de mercado proporciona información crucial para la planificación y gestión financiera de una empresa.

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Para la ejecución de transacciones financieras y se dinamice la economía, surge como un espacio para la inversión, donde existe el intercambio de instrumentos financieros entre vendedores y compradores. Por una parte, compradores que desean realizar una inversión para obtener una rentabilidad posterior y vendedores que necesitan financiamiento y ofrecen un instrumento para su venta
¿Qué es el mercado financiero?

Para que exista una economía de mercado, deben coincidir dos actores principales como lo son los oferentes y los demandantes; por una parte, los demandantes con voluntad de realizar una inversión financiera que les permita generar una renta positiva de su inversión, y los oferentes con una necesidad de recibir financiamiento para ejecutar inversiones y para llamar la atención del demandante, ofrecen un instrumento para su venta.

Todo este intercambio económico se realiza en un mercado, bien sea físico o virtual, donde se encuentran los oferentes y demandantes y se crea el ambiente adecuado para que se ejecute una transacción financiera, bajo las reglas de la oferta y demanda.

Por tanto, un mercado financiero, podría definirse como el espacio que facilita la transacción de instrumentos financieros, valores o productos, entre oferentes y demandantes bajo condiciones y principios establecidos.

Funciones del mercado financiero

El encuentro entre compradores y vendedores para generar intercambio financiero es la principal función del mercado financiero. Todo bajo unas condiciones establecidas y a los que se someten los participantes. Como funciones complementarias podemos mencionar:

Crear un ambiente adecuado para el contacto entre los participantes del mercado

Establecer un precio adecuado para los instrumentos que se negociarán en el mercado, en base a la oferta y demanda.

Generar liquidez a los activos

Suministrar la información necesaria sobre el flujo de fondos.

Compartir el riesgo de la negociación entre los participantes.

Disminuir los costos de intermediación, lo que estimula la mayor circulación de los productos.

Características del Mercado financiero

El mercado financiero, presenta algunas características fundamentales propias de su funcionamiento y que dependen, en mayor medida, de la cantidad de transacciones que se realizan, la facilidad de los participantes de obtener la información de precios y el sometimiento a las reglas de la oferta y demanda. Estas características, son:

Amplitud: dependiente del volumen de instrumentos que se negocian. Mientras mayor sea el número de participantes que influya en un mayor volumen de operaciones, se considera que el mercado será más amplio.

Transparencia: la facilidad de adquirir información sobre el precio de los activos que se ofertan en el mercado financiero.

Libertad: caracterizada por la no existencia de límites para la entrada o salida del mercado.

Profundidad: representada por la cantidad de órdenes de compra - venta de un instrumento. Mientras mayor sea el número de órdenes, mayor será la profundidad.

Flexibilidad: capacidad de adaptación de los precios ante la oferta y demanda del mercado financiero.

Tipos de mercados financieros

Los mercados financieros, puede clasificarse de distintos modos, entre los cuales se tienen:

Según la región geográfica

Según la duración del activo

Según la fase de obtención de los activos financieros

Otros mercados

Mercado de divisas: promueve el intercambio de divisas o monedas extranjeras.

Mercado de seguros: aquellos que transfieren riesgo por el valor de una prima.

Mercado de derivados: operan con el manejo del riesgo financiero.

Elementos del mercado financiero

Para que exista un mercado, deben existir dos elementos fundamentales para poder ejecutar una transacción financiera, un comprador y un vendedor. De los cuales, el vendedor, realiza una venta, bien sea de un activo, acción o producto y un comprador, que posee capital y desea realizar la compra de un activo, acción o producto.

Ambos actores económicos, deben coincidir en un mercado que les permita realizar el traspaso, una vez realizada la compra - venta.

El comprador, realiza una inversión con la ambición de obtener una rentabilidad futura y el vendedor, requiere de capital y por ello, realiza una oferta de un activo financiero. Al llegar a un acuerdo financiero en los términos económicos establecidos por la operación, se concreta la compra-venta.

Un ejemplo de mercado financiero, es la bolsa de valores. Dentro del mercado de valores, es un espacio donde las empresas ofrecen acciones para la venta, a un precio regido por la oferta y demanda y donde los compradores adquieren la acción a su valor publicado.

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Mercado financiero | Concepto, características y ejemplos

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El mercado financiero es el espacio donde se facilita la transacción de productos, valores o instrumentos de valores entre ofertantes y demandantes.

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La investigación de mercado tiene una relación intrínseca con la economía, ya que ayuda a las empresas a comprender la oferta y la demanda de los productos o servicios en el mercado. Proporciona información sobre los precios, la elasticidad de la demanda, las tendencias económicas y otros factores que afectan la comercialización de un producto o servicio. 

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La investigación de mercado tiene una relación intrínseca con la economía, ya que ayuda a las empresas a comprender la oferta y la demanda de los productos o servicios en el mercado. Proporciona información sobre los precios, la elasticidad de la demanda, las tendencias económicas y otros factores que afectan la comercialización de un producto o servicio. 

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En una economía de mercado, la interacción de la oferta y demanda es la que determina la cantidad y precio de equilibrio de los bienes y servicios transados. Asimismo, el mercado se encarga de la distribución de la renta a través de la posesión de los factores productivos (capital, trabajo, etc.)

El Estado por su parte, tendría el rol de proveer de un marco jurídico que permita la libre competencia e iniciativa de las empresas. Esto incluye la protección de los derechos de propiedad, la intermediación de conflictos (Tribunales) y la actuación subsidiaria en aquellos casos en los cuales la competencia no sea factible o esté limitada.

Basar un sistema en la economía de mercado da importancia a los equilibrios originados entre oferentes y demandantes. Dado que estos determinarán sus asignaciones de bienes y servicios a producir y consumir, con un alto grado de independencia de poderes o instituciones.

Estos agentes económicos producen y consumen buscando un beneficio económico o cierto nivel de utilidad, respectivamente, en un mercado junto a otros muchos individuos o empresas que se prestan a la interacción con el mismo objetivo. Esto se origina con la escasez de recursos, que hace necesario desarrollar las distintas actividades y las diferentes decisiones de consumo.

Para la existencia de mercados libres se necesita que los distintos gobiernos se centren en el control y la supervisión de los derechos de productores y consumidores. En su lugar, dejando de manejar a voluntad sus actividades. Sistemas políticos más proteccionistas estarán más alejados de economías de mercado, mientras otras corrientes como el keynesianismo hablan de un papel de influencia relativo.

El estudio del concepto de libre comercio asegura asignaciones de recursos eficientes. Para ello, simplemente dejando su funcionamiento en las manos de los agentes. La teoría de la mano invisible de Adam Smith incide también en esta idea.

Con el desarrollo histórico de teorías que dan más protagonismo al sector privado (especialmente el capitalismo), la definición de economía de mercado ha ido evolucionando hasta la actualidad, como pilar de la economía global. En la mayoría de países, el sistema económico predominante toma características del libre mercado y de planificación gubernamental.

Características de una economía de mercado

A continuación describimos las características básicas de una economía de mercado:

Es descentralizada: Los problemas básicos de toda economía se resuelven a través de la libre interacción de los individuos. Se trata entonces de un sistema de elección descentralizado.

Funciona a través de señales: Las acciones se coordinan a través de señales, sin que los individuos conozcan a cabalidad los procesos que generan estas señales. En una economía de mercado las señales claves son los precios, los que indican la escasez relativa de los recursos.

Distribuye la renta: Se distribuyen las rentas de los factores producidos según quienes los posean en un momento dado. Así por ejemplo, los trabajadores serán retribuidos de acuerdo con lo que sean capaces de aportar en el proceso productivo. Mientras que los dueños de maquinarias y edificios recibirán rentas según el aporte que hagan estos bienes a la producción.

Destrucción creativa: La competencia por las preferencias del consumidor genera innovación. Las empresas que no son capaces de adaptarse a los cambios del entorno y de las preferencias de los consumidores tendrán que salir del mercado y serán reemplazadas por otras.

Aspectos positivos de la economía de mercado

Las principales ventajas de la economía de mercado son las siguientes:

Cuando el mercado es competitivo, el resultado será una utilización de los recursos eficiente, conduciendo al crecimiento económico y a un aumento de la competencia.

Promueve la innovación y eficiencia, al obligar a las empresas a competir y mejorar continuamente.

Evita que gobiernos e instituciones distorsionen las actividades económicas respondiendo a diferentes intereses individuales o de grupos de poder. Por lo que no requiere de una planificación centralizada, donde las autoridades deben decidir sin tener completa información de los costos, preferencias y otros factores que afectan el equilibrio de mercado. El Estado debería tener un rol de protector de los derechos de propiedad y el entorno competitivo.

Aspectos negativos de la economía de mercado

Las principales desventajas de la economía de mercado son las siguientes:

Pueden existir problemas en términos de eficiencia y, por lo tanto, la aparición de externalidades o fallos de mercado: situaciones de injusticia social, contaminación o exclusión que llevan al sector público a intervenir.

Creación de situaciones de monopolios u oligopolios, reduciendo el nivel de competencia y aumentando los niveles de precios.

Puede llevar a una distribución de los recursos moralmente inaceptable.

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Economía de mercado - Definición, qué es y concepto | Economipedia

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✅ Economía de mercado | Qué es, significado, concepto y definición. Un resumen completo. La economía de mercado es un sistema económico en donde las decisiones fundamentales de qué,...

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La investigación de mercado es una herramienta clave para la dirección empresarial, ya que proporciona información valiosa para la toma de decisiones estratégicas. Ayuda a evaluar la viabilidad de nuevos productos o servicios, identificar oportunidades de mercado, comprender la competencia y evaluar la satisfacción del cliente. La investigación de mercado contribuye a la formulación de estrategias empresariales sólidas y basadas en datos.

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La investigación de mercado es una herramienta clave para la dirección empresarial, ya que proporciona información valiosa para la toma de decisiones estratégicas. Ayuda a evaluar la viabilidad de nuevos productos o servicios, identificar oportunidades de mercado, comprender la competencia y evaluar la satisfacción del cliente. La investigación de mercado contribuye a la formulación de estrategias empresariales sólidas y basadas en datos.

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Los elementos básicos de la dirección empresarial son la planificación, la organización, el manejo de recursos humanos, la dirección de los empleados y el control. Estos cinco elementos son considerados los cinco puntos tradicionales del estudio formal de la dirección empresarial.

Sin embargo, algunos consideran que otros componentes del liderazgo tienen igual importancia, como por ejemplo, la habilidad de motivar a los empleados.

No obstante, se puede decir que los cinco elementos básicos comprenden la mayoría de las tareas necesarias para la dirección de empresas efectivas.

El éxito de una compañía no se basa solo en la inversión de dinero, la compra de instalaciones, o en tener un producto bueno, sino que requiere de esfuerzo diario de parte de los encargados de las funciones del negocio.

Elementos básicos de la dirección empresarial

Como en muchos ramos prácticos, desde la programación de la informática hasta la ingeniería, el primer paso es la planificación. Este es el paso más importante.

Es menester saber la dirección de la compañía, determinar cuántos recursos son necesarios y cómo obtenerlos, y qué posibilidades realistas tiene el negocio de resultar un éxito rentable.

Antes de tomar cualquier acción se debe de planificar el curso de las acciones con la mayor precisión posible.

La organización está encaminada a combinar los componentes de un negocio de una manera armoniosa.

Las empresas tienen varios componentes, como la gente que trabaja en las instalaciones, la maquinaria que se usa para hacer los trabajos, los sistemas de informática y las relaciones externas, entre otros.

La organización es necesaria para que todos estos elementos trabajen en conjunto.

3- El manejo de recursos humanos

Muchos expertos dicen que los recursos humanos son el elemento más importante de cualquier negocio.

Un director empresarial debe decidir cuánta gente emplear, qué tipo de empleados buscar y cuánto pagarles.

Después de que se hayan encontrado y seleccionado los empleados indicados, es necesario entrenar, calificar y desarrollar los recursos humanos de forma continua durante su estancia en la compañía.

La dirección empresarial implica el manejo cotidiano de los empleados. Es necesario guiar las actividades de los trabajadores y asegurarse de que estén encaminados hacia el beneficio de la empresa.

Para ello es necesario tener un estilo de liderazgo adecuado, tratando bien a los empleados y sabiendo cambiar el estilo dependiendo de las circunstancias.

Se puede efectuar la dirección por medio de la comunicación, la valorización del rendimiento de los empleados y, en ocasiones, la corrección de conductas inadecuadas.

Las metas de la empresa solo se pueden lograr en conjunto y con un buen líder.

No importa que tan eficaz sea la dirección diaria, siempre pueden presentarse situaciones que deban resolverse.

A través del control se puede determinar la adherencia de los procesos al plan original determinado de la empresa, y las medidas que se toman cuando algún componente del sistema sale fuera de esas normas.

6- Estrategia

La estrategia empresarial se decide desde la dirección y es clave para el éxito de la empresa. Una buena estrategia llevará a mejores resultados a largo plazo y aumentará las probabilidades de supervivencia de la empresa.

La toma de decisiones, así como los resultados que se obtengan de la misma, debe ser asumida por la administración empresarial. Esta responsabilidad va más allá de la estrategia, si no también del cumplimiento de las normativas legales y éticas.

Para que una empresa sea eficaz, la administración debe cuidar de la comunicación interna y externa de la misma. Si este factor no se aplica de manera correcta (o no se le da la importancia que merece) podría provocar una pérdida de valor en cuanto a imagen y productividad.

1. Pathak, R. (22 diciembre, 2016). Fundamentals & Elements / Functions of Management. Recuperado de mgtdiary.blogspot.com

2. Patterson, L. (23 abril, 2014). Three Elements of Successful Change Management. Recuperado de marketingprofs.com

3. CRM Learning. (15 octubre, 2015). 5 Key Elements of Successful Management. Recuperado de crmlearning.com

4. Business Management Ideas. (2017). Top 5 Elements of Management Process. Recuperado de businessmanagementideas.com

5. Graziano, M. (24 octubre, 2011). The 5 Elements of Performance Management Success. Recuperado de keenalignment.com

Licenciado en Magisterio. Maestro de Instituto. Me encanta leer, la ciencia y escribir sobre lo que conozco y sobre cosas nuevas que aprender.

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Los 8 Elementos de la Dirección Empresarial Más Destacados - Lifeder

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Los elementos básicos de la dirección empresarial son la planificación, la organización, el manejo de recursos humanos, la dirección de los empleados y el control. Estos cinco elementos son considerados los cinco puntos tradicionales del estudio formal de la dirección empresarial.

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La investigación de mercado y la comunicación están estrechamente relacionadas. La investigación de mercado proporciona información sobre las preferencias de los consumidores, sus canales de comunicación preferidos y los mensajes que son más efectivos para llegar a ellos. Esta información ayuda a las empresas a desarrollar estrategias de comunicación efectivas y a adaptar su mensaje para llegar a su público objetivo de manera más precisa.

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La investigación de mercado y la comunicación están estrechamente relacionadas. La investigación de mercado proporciona información sobre las preferencias de los consumidores, sus canales de comunicación preferidos y los mensajes que son más efectivos para llegar a ellos. Esta información ayuda a las empresas a desarrollar estrategias de comunicación efectivas y a adaptar su mensaje para llegar a su público objetivo de manera más precisa.

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La comunicación como herramienta de mercadeo

En el proceso de cerrar y mantener negocios, es muy importante la manera cómo se comunica a un público objetivo o target group. La comunicación debe darse con el propósito de presentar las actividades de la empresa de una forma novedosa y bajo un punto de vista positivo.

En esta labor se utilizan distintas herramientas, entre ellas está el relacionamiento con los medios, que hace referencia una serie de comunicaciones orientadas a contar la historia de una compañía a través de los medios de comunicación: radio, televisión, revistas, periódicos, blogs y páginas web. Esto con el objetivo de incrementar la visibilidad y la credibilidad de la empresa.
Lo que muchas Pyme creen es que esta es una labor del área de mercadotecnia, lo cual no es cierto, pues en la era de las comunicaciones, lo mejor es contar con profesionales que se dediquen a esta labor de forma efectiva. Esto puede hacerse interna o externamente.
Lo que se debe buscar es que las historias sean contadas por terceros, a quienes no se les ha pagado por hablar bien de la empresa o del producto, ya que tiene mayor credibilidad.
Según los teóricos, al llevar la comunicación a las organizaciones, esta utiliza diferentes recursos que ejecutan diferentes áreas. Entre las más comunes se encuentran:

Mercadotecnia: estudia un mercado determinado y analiza las variables que afectan la estrategia de comunicación. ¿A quién interesa venderle? ¿qué piensa? ¿qué siente? ¿quién es la competencia? ¿cuáles son las condiciones del mercado en el que se mueve la empresa? ¿cómo está la industria?, ¿cuáles son las tendencias? ¿cuánto vale el producto o servicio?

Publicidad: se utiliza dentro de la comunicación para desarrollar los mensajes y posicionar en la mente del público objetivo. ¿Cómo dirigirse a los consumidores? ¿qué se desea que piensen y que sientan?

Relaciones Públicas: construyen y mantienen la reputación, optimizan los recursos del plan de negocios. Vale la pena formularse preguntas como: ¿quiénes somos? ¿qué hacemos? ¿cómo somos percibidos? ¿cómo queremos que nos perciban nuestros diferentes públicos objetivos? ¿cómo podemos ahorrar dinero?

Medios: se encarga de analizar, sugerir y contratar los medios de comunicación a través de los cuales se logra comunicar el mensaje publicitario.

Cada una de las áreas desarrolla estrategias particulares y establece objetivos individuales, y además tienen sus propias herramientas. Por ejemplo: la mercadotecnia usa métodos de investigación de mercado; la publicidad utiliza el diseño y las artes visuales para lograr su objetivo particular; las relaciones públicas y el área de medios utilizan a sus contactos y conocidos. Al articular efectivamente todas estas herramientas de comunicación, se apoya de forma importante al cumplimiento de los objetivos comerciales.

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La comunicación como herramienta de mercadeo

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En el proceso de cerrar y mantener negocios, es muy importante la manera cómo se comunica a un público objetivo o target group. La comunicación debe darse con el propósito de presentar las actividades de la empresa de una forma novedosa y bajo un punto de vista positivo.

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Las matemáticas desempeñan un papel fundamental en la investigación de mercado, especialmente en el análisis de datos y la modelización estadística. Los métodos matemáticos permiten recopilar, organizar y analizar datos de manera cuantitativa, lo que ayuda a identificar patrones, realizar predicciones y tomar decisiones informadas en función de los resultados obtenidos.

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Las matemáticas desempeñan un papel fundamental en la investigación de mercado, especialmente en el análisis de datos y la modelización estadística. Los métodos matemáticos permiten recopilar, organizar y analizar datos de manera cuantitativa, lo que ayuda a identificar patrones, realizar predicciones y tomar decisiones informadas en función de los resultados obtenidos.

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El mercado demanda conocimientos matemáticos

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La hora, las finanzas, los tiempos laborales, los recorridos, las porciones, la vida jamás puede verse exenta de la matemática. Y no es una cuestión de aptitud; sino una cuestión profundamente relacionada con la actitud. El rechazo a asimilar la matemática como parte de la vida, como algo intrínseco…

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La investigación de mercado utiliza los principios sociológicos para comprender cómo se relacionan los individuos dentro de un grupo social y cómo influyen las dinámicas sociales en las decisiones de compra. La sociología ayuda a las empresas a identificar tendencias, segmentar el mercado y comprender las estructuras sociales que pueden influir en el comportamiento del consumidor

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La investigación de mercado utiliza los principios sociológicos para comprender cómo se relacionan los individuos dentro de un grupo social y cómo influyen las dinámicas sociales en las decisiones de compra. La sociología ayuda a las empresas a identificar tendencias, segmentar el mercado y comprender las estructuras sociales que pueden influir en el comportamiento del consumidor

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La estrecha línea que separa la Economía de la Sociología | BBVA

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Casi todos, alguna vez, hemos consultado una enciclopedia para saber algo más sobre algún pensador antiguo que abordase lo que denominamos temas económicos y sociales. Y habremos observado que muchas veces pone economista y sociólogo. Pues en realidad eso no es del todo exacto.

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La investigación de mercado se basa en gran medida en los principios de la psicología para comprender el comportamiento del consumidor. La psicología ayuda a analizar las actitudes, motivaciones, preferencias y percepciones de los consumidores, lo que permite a las empresas adaptar sus estrategias de marketing y productos para satisfacer las necesidades del mercado objetivo.

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La investigación de mercado se basa en gran medida en los principios de la psicología para comprender el comportamiento del consumidor. La psicología ayuda a analizar las actitudes, motivaciones, preferencias y percepciones de los consumidores, lo que permite a las empresas adaptar sus estrategias de marketing y productos para satisfacer las necesidades del mercado objetivo.

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La psicología de mercado hace referencia a la idea que los movimientos del mercado reflejan -o se ven influenciados por- el estado emocional de sus participantes. Es una de las materias principales de la economía conductual -un campo interdisciplinario que investiga los diversos factores que preceden a las decisiones económicas.

Muchos creen que las emociones son la fuerza principal que dirige los cambios en los mercados financieros; y que el fluctuante sentimiento general del inversor es el elemento que determina los denominados ciclos de mercado psicológicos.

En pocas palabras, el sentimiento de mercado es la sensación general que inversores y traders comparten respecto a la acción del precio de un activo. Cuando el sentimiento de mercado es positivo, y los precios suben de forma continua, se dice que existe una tendencia alcista -a menudo llamada mercado alcista o, en inglés, bull market. El concepto opuesto sería el de mercado bajista, bear market en inglés, que es aquel que se caracteriza por un declive persistente de los precios.

Por lo tanto, el sentimiento está compuesto por las visiones y sensaciones individuales de todos los traders e inversores de un mercado financiero. Otra forma de verlo, es como una media de la sensación general de los participantes del mercado.

Sin embargo, tal como ocurre con cualquier grupo, ninguna opinión individual es dominante. De acuerdo con las teorías de la psicología de mercado, el precio de un activo tiende a cambiar de manera constante como respuesta al sentimiento general del mercado -que, a su vez, también es dinámico. De lo contrario, resultaría mucho más complicado realizar un trade exitoso.

Las subidas del mercado, en la práctica, son probablemente el resultado de una mejor disposición e incremento de la confianza entre los traders. Un sentimiento de mercado positivo provoca un incremento de la demanda y una reducción de la oferta. A su vez, el incremento de la demanda puede reforzar aún más la postura de los traders. De forma similar, una fuerte tendencia a la baja tiende a crear un sentimiento negativo que reduce la demanda e incrementa la oferta disponible.

Tendencia al alza

Todos los mercados pasan por ciclos de expansión y contracción. Cuando un mercado se encuentra en una fase de expansión (mercado alcista o "bull market" en inglés), existe un clima de optimismo, convicción y codicia. Habitualmente, estas son las emociones principales que conducen a una vigorosa actividad compradora.

Es bastante común ver una especie de efecto cíclico o retroactivo durante los ciclos del mercado. Por ejemplo, el sentimiento se vuelve más positivo a medida que los precios suben, lo que hace que el sentimiento se vuelva aún más positivo, impulsando el mercado aún más.

En ocasiones, una fuerte convicción y un sentimiento de codicia se apoderan del mercado, de tal forma, que puede acabar formándose una burbuja. En dicho escenario, muchos inversores se vuelven irracionales y pierden la perspectiva del valor real, lo que los lleva a comprar activos simplemente porque creen que el mercado continuará subiendo.

Se vuelven codiciosos y se dejan arrastrar por el impulso del mercado, esperando generar beneficios. A medida que el precio se sobrecarga en la subida, se acaba generando un techo local. En general, este se considera el punto de máximo riesgo financiero.

En ciertos casos, el mercado experimentará una lateralización temporal mientras los activos se van vendiendo de forma gradual. A este momento también se lo denomina etapa de distribución. Sin embargo, algunos ciclos no presentan una etapa de distribución clara, y la tendencia a la baja empieza justo después de que el techo se alcance.

Tendencia a la baja

Cuando el mercado empieza a invertirse, el estado de ánimo eufórico puede convertirse rápidamente en complacencia, debido a que muchos traders se niegan a creer que la tendencia alcista se ha agotado. A medida que los precios siguen cayendo, el sentimiento de mercado rápidamente se desplaza hacia el lado negativo. A menudo, incluye sensaciones de ansiedad, negación y pánico.

En este contexto, podemos describir la ansiedad como el momento en que los inversores empiezan a cuestionarse el porqué de la caída del precio, y que pronto conducirá a la fase de negación. El periodo de negación está marcado por un sentimiento de no aceptación. Muchos inversores insisten en mantener aquellas posiciones que se hallan en pérdida, ya sea porque es tarde para vender, o porque quieren creer que el mercado se recuperará pronto.

Pero a medida que los precios caen aún más, la ola de ventas se fortalece. En este punto, el miedo y el pánico a menudo conducen a lo que se conoce como capitulación del mercado (cuando los holders tiran finalmente la toalla y venden sus activos cerca del suelo local).

Eventualmente, la tendencia bajista se detendrá en cuanto disminuya la volatilidad y el mercado se estabilice. Por lo general, el mercado experimentará movimientos laterales antes de que los sentimientos de esperanza y optimismo comiencen a resurgir nuevamente. Dicho período de lateralización también se conoce como etapa de acumulación.

Si asumimos como válida la teoría de la psicología de mercado, la comprensión de la misma puede ayudar a los traders a entrar y salir de posiciones en momentos más favorables. Y es que la actitud general del mercado es contraproducente: el momento de mayor oportunidad financiera -para un comprador- generalmente llega cuando la mayoría de las personas han perdido toda esperanza y el mercado se encuentra muy bajo. En contraste, el momento de mayor riesgo financiero, a menudo, surge cuando la mayoría de los participantes del mercado están eufóricos y se confían en exceso.

Por lo tanto, algunos traders e inversores intentan leer el sentimiento de un mercado para detectar las diferentes etapas de sus ciclos psicológicos. Idealmente, usarían esta información para comprar cuando hay pánico (precios más bajos) y vender cuando hay avaricia (precios más altos). En la práctica, sin embargo, reconocer estos puntos óptimos rara vez es una tarea fácil. Lo que podría parecer el fondo local ( soporte) puede no mantenerse, lo que lleva a niveles aún más bajos.

Es fácil mirar hacia atrás en los ciclos del mercado y reconocer cómo cambió la psicología general. El análisis de datos anteriores hace obvio qué acciones y decisiones habrían sido las más rentables.

Sin embargo, es mucho más difícil entender cómo está cambiando el mercado a medida que avanza, e incluso es más difícil predecir lo que vendrá después. Muchos inversores utilizan el análisis técnico (AT) para intentar anticipar hacia dónde irá el mercado.

En cierto sentido, podemos decir que los indicadores de AT son herramientas que se pueden utilizar al intentar medir el estado psicológico del mercado. Por ejemplo, el indicador del índice de fuerza relativa (RSI) puede sugerir cuando un activo está sobrecomprado debido a un fuerte sentimiento positivo del mercado (por ejemplo, avaricia excesiva).

El MACD es otro ejemplo de un indicador que puede usarse para detectar las diferentes etapas psicológicas de un ciclo de mercado. En resumen, la relación entre sus líneas puede indicar cuándo está cambiando el impulso del mercado (por ejemplo, que la fuerza de compra se está debilitando).

El mercado alcista de Bitcoin de 2017 es un claro ejemplo de cómo la psicología del mercado afecta los precios y viceversa. De enero a diciembre, Bitcoin aumentó de aproximadamente $900 a su máximo histórico de $20,000. Durante el aumento, el sentimiento del mercado se volvió más y más positivo. Miles de nuevos inversionistas se unieron, y quedaron atrapados en la emoción del mercado alcista. FOMO, optimismo excesivo y avaricia rápidamente hicieron subir los precios -hasta que no lo hizo.

El cambio de tendencia comenzó a tener lugar a fines de 2017 y principios de 2018. La siguiente corrección dejó a muchos de los participantes tardíos con pérdidas significativas. Incluso cuando la tendencia bajista ya estaba establecida, la falsa confianza y la complacencia hicieron que muchas personas insistieran en HODLing.

Unos meses más tarde, el sentimiento del mercado se volvió muy negativo ya que la confianza de los inversores alcanzó un mínimo histórico. El FUD y el pánico hicieron que muchos de los que compraron cerca de la parte superior vendieran cerca del fondo, incurriendo en grandes pérdidas. Algunas personas se desilusionaron con Bitcoin, aunque la tecnología era esencialmente la misma. De hecho, se está mejorando continuamente.

Los sesgos cognitivos son patrones de pensamiento comunes que a menudo hacen que los humanos tomen decisiones irracionales. Estos patrones pueden afectar tanto a los traders individuales como al mercado en general. Algunos ejemplos comunes son:

Sesgo de confirmación: la tendencia a sobrevalorar la información que confirma nuestras propias creencias, mientras ignora o descarta la información que es contraria a ellas. Por ejemplo, los inversores en un mercado alcista pueden centrarse más en las noticias positivas, al tiempo que ignoran las malas noticias o las señales de que la tendencia del mercado está a punto de revertirse.

Aversión a la pérdida: la tendencia común de los humanos a temer las pérdidas más de lo que disfrutan las ganancias, incluso si la ganancia es similar o mayor. En otras palabras, el dolor de una pérdida suele ser más doloroso que la alegría de una ganancia. Esto puede hacer que los traders pierdan buenas oportunidades o que entren en pánico durante los períodos de capitulación del mercado.

Efecto dotación: esta es la tendencia de las personas a sobrevalorar las cosas que poseen, simplemente porque las poseen. Por ejemplo, un inversor que posee una bolsa de criptomonedas tiene más probabilidades de creer que tiene valor que un no-coiner.

La mayoría de los traders e inversores están de acuerdo en que la psicología tiene un impacto en los precios y ciclos del mercado. Aunque los ciclos psicológicos del mercado son bien conocidos, no siempre son fáciles de manejar. Desde la Tulipomanía holandesa en el siglo Xvii hasta la burbuja de las puntocom en los años 90, incluso los traders expertos han luchado por separar su propia actitud del sentimiento general del mercado. Los inversores enfrentan la difícil tarea de comprender no solo la psicología del mercado sino también su propia psicología y cómo eso está afectando su proceso de toma de decisiones.

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La Psicología de los Ciclos de Mercado | Binance Academy

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La teoría de la psicología de mercado afirma que los mercados financieros siguen patrones cíclicos, que reflejan el estado emocional de sus participantes.